هادی بهرامی بازار: بورس اوراق بهادار بازار سرمایه ای است که در آن سهام شرکت های دولتی و خصوصی طبق قانون خاصی خرید و فروش می شود و از یک سو محل جمع آوری پس انداز و نقدینگی بخش خصوصی برای عملیات بلندمدت است. -پروژه های سرمایه گذاری مدت دار بورس با جذب و استفاده از وجوه راکد میزان سرمایه گذاری در جامعه را افزایش داده و بین عرضه و تقاضاکننده بازار سرمایه ارتباط برقرار می کند. برای سرمایه گذاری حتی برای 10 سال که یک بلندمدت در نظر گرفته می شود، باید روندها و حرکات بازار منتخب را مشاهده کرد و با استفاده از تحلیل های قابل اعتماد خرید، جابجایی یا فروش را انجام داد.
تعریف شاخص کل و وزن مساوی
شاخص کل قیمت در بورس که به اختصار شاخص کل نامیده می شود، تغییرات سطح عمومی قیمت ها در کل بازار را نشان می دهد و میانگین افزایش یا کاهش قیمت سهام در بازار را بیان می کند. در شاخص کل هم وزن، همه سهام به یک میزان و با وزن یکسان در عدد شاخص موثر است و می تواند نمای کلی از روند روزانه سهام را نشان دهد. عدد شاخص قیمت هم وزن در بازار سهام می تواند معیاری برای سنجش کارایی یا نزول بازار باشد.
سهام بازار پر سر و صدا
در آخرین روز معاملاتی، نماد فولاد با قیمت 446 تومبا با 2 هزار و 253 واحد بیشترین تاثیر مثبت را بر شاخص کل و خودروها با 390 واحد پس از فولاد بیشترین تاثیر مثبت را بر شاخص کل در روز چهارشنبه داشتند. روز معامله شستا با ارزش معاملات 75 میلیارد تومان، خودرو 40 میلیارد تومان، صصافها 35 میلیارد تومان، فولاد 31 میلیارد تومان، وبملت 43 میلیارد تومان، ذوب 46 میلیارد تومان و شپنا با 20 میلیارد تومان پرمعامله ترین نمادهای روز چهارشنبه بودند. آخرین روز معاملاتی بورس با ثبت ارزش معاملاتی 3.6 هزار میلیارد تومانی بهترین وضعیت نسبت به روزهای گذشته را رقم زد.
در حال حاضر پشتیبانی معتبر ما برای راه اندازی شاخص کل 1 میلیون و 940 هزار واحد است که به هیچ عنوان نباید از بین برود. در غیر این صورت شاهد افت جدید شاخص و کل بورس خواهیم بود. با عبور از مقاومت 2 میلیون و 220 هزار واحدی می توان انتظار صعود جدید در بورس داشت. در حال حاضر، احتمالاً شاخص به حمایت قابل اعتماد 652000 واحد رسیده و از آنجا شروع به رشد خواهد کرد. اما اگر پشتیبانی فعلی 710000 واحد از بین برود، احتمال افت جدید بسیار بیشتر از حمایت گفته شده خواهد بود.
تحلیل فنی شاخص کل.
حدود 40 روز پیش شاخص کل بورس با لمس مقاومت 2 میلیون و 220 هزار واحدی و از دست دادن حمایت پویای کوتاه مدت با افت درصدی مواجه شد که تاثیر منفی شدیدتری بر برخی از سهام بازار داشت. در حال حاضر پشتیبانی معتبر ما برای راه اندازی این شاخص 1940000 واحد است که به هیچ عنوان نباید از بین برود. در غیر این صورت شاهد افت جدید شاخص و کل بورس خواهیم بود. با عبور از مقاومت 2 میلیون و 220 هزار واحدی می توان انتظار صعود جدید در بورس داشت.
تجزیه و تحلیل فنی شاخص وزن برابر.
شاخص هم وزن معمولاً سهام کوچک را نیز در نظر می گیرد، بنابراین برای تحلیل دقیق تر روند بازار بهتر است این شاخص را در نظر بگیرید. زیرا اکثر سهام های موجود در بازار کوچک بوده و وزن یکسانی در شاخص دارند که باید در تحلیل ها به آن توجه شود. من شخصاً به تجزیه و تحلیل شاخص وزن برابر در تحلیل کلی بازار و فیلتر انتخاب سهام اهمیت زیادی می دهم. شاخص هم وزن پس از رسیدن به مقاومت 765 هزار واحدی و تایید نزولی برخی از نوسانگرهای قابل اعتماد، با افت 8 درصدی مواجه شد. در حال حاضر، احتمالاً شاخص به حمایت قابل اعتماد 652000 واحد رسیده و از آنجا شروع به رشد خواهد کرد. اما اگر پشتیبانی فعلی 710000 واحد از بین برود، احتمال افت جدید بسیار بیشتر از حمایت گفته شده خواهد بود.
گزارش جریان نقدی صنعت
صندوق‌های سرمایه‌گذاری به ارزش ۱۹۲ میلیارد تومان بیشترین ورود پول واقعی را تجربه کردند که نشان از ادامه تقاضا برای طلا، زعفران و صندوق‌های با درآمد ثابت دارد. پس از صندوق ها، بخش هتل و رستوران بیشترین ورود پول را تجربه کرد: 15 میلیارد تومان که نشان می دهد سرمایه گذاران از شرکت های گردشگری دارای هتل و رستوران استقبال می کنند. صنایع IT، نفت و کشاورزی نسبتاً بیشتر از سایر صنایع جریان پول ورودی داشتند.
کشاورزی این روزها به یک بازار پر سر و صدا تبدیل شده است و می توان شرکت های گروه را برای سرمایه گذاری تحلیل و بررسی کرد. گروه اطلاعات و ارتباطات با نسبت قیمت به سود 2.8 کمترین P/E را در بازار دارد و پس از آن گروه نفت با 4.9، فلزات اساسی با 6.3، بانکداری با 6.4، سهام سرمایه گذاری با 6.4 و مواد معدنی فلزی با 7.1 قرار دارند. آنها کمترین نسبت قیمت به درآمد را در بین صنایع بورس دارند. بانک صنعت برای برداشت واقعی در یک هفته کاری با 170 میلیارد تومان، خودروسازی با 135 میلیارد تومان و صنایع شیمیایی با 134 میلیارد تومان مواجه شد.
مقایسه کارایی صنایع.
از آبان ماه 1401 تا امروز نرخ بازدهی شاخص صنعت انبوه سازی 223 درصد، شاخص صنعت قند 105 درصد و شاخص کل بورس 78 درصد است. به نظر می رسد با توجه به افزایش فروش و اهمیت مسکن، صنعت ساختمان از وضعیت بنیادی خوبی برخوردار بوده و بازدهی بیشتری در بورس دارد. از شرکت های بزرگ ساختمانی می توان به ثامید، ثمسکان و ثغرب اشاره کرد.
تحلیل مختصری از اساس بازار سهام
بر اساس اخبار منتشر شده، به نظر می رسد نسبت تورم واقعی 110 درصد، افزایش حقوق 20 درصد و مالیات 50 درصد به وضوح نشان دهنده عدم تعادل بودجه است و خبر خوبی برای اقتصاد نیست. از دست دادن اعتماد سرمایه گذاران خرد، کاهش فروش و سودآوری برخی شرکت ها، پذیرش هر چه بیشتر وجوه در بازار و به دنبال آن ایجاد معاملات الگوریتمی و کاهش ارزش معاملات در بازار در حال حاضر مانع رشد سرمایه شده است. بازار. اخبار مربوط به تجدید ارزیابی دارایی شرکت ها باید اجرایی شود و در کنار اخبار مثبت، دولت و وکلا نیز از بازار حمایت کنند تا با افزایش گردش نقدینگی و ورود پول به بازار، تولید و کسب و کار را افزایش دهند. شرایط اساسی اکثر شرکت ها در شرایط خوبی است.
اخبار مربوط به تجدید ارزیابی دارایی شرکت ها باید اجرایی شود و در کنار اخبار مثبت، دولت و وکلا نیز از بازار حمایت کنند تا با افزایش گردش نقدینگی و ورود پول به بازار، تولید و کسب و کار را افزایش دهند. شرایط اساسی اکثر شرکت ها در شرایط خوبی است. صندوق‌های سرمایه‌گذاری به ارزش ۱۹۲ میلیارد تومان بیشترین ورود پول واقعی را تجربه کردند که نشان از ادامه تقاضا برای طلا، زعفران و صندوق‌های با درآمد ثابت دارد. گروه اطلاعات و ارتباطات با نسبت قیمت به سود 2.8 کمترین قیمت/درآمد را در بازار دارد و گروه بانکی با مبلغ 170 میلیارد تومان بیشترین خروج سرمایه هفتگی را تجربه کرد.
حرف پایانی
با انتشار اخبار مثبت و شرایط بنیادی مناسب بازار سهام، می‌توان انتظار داشت که روند صعودی خود را ادامه دهد. تا زمانی که ارقام شاخص رشد نکرده و وضعیت پرتفوی سرمایه گذاران نیز مثبت و رضایت بخش باشد. تجدید ارزیابی دارایی ها و کسب سود از شرکت ها از عوامل مثبت رشد بازار سرمایه خواهد بود، در عین حال برای سرمایه گذاری در بورس باید تحلیل و تحقیق جامعی انجام شود تا در مورد سرمایه مدیریت و کنترل هیجانات کمترین ضرر را متحمل خواهد شد.
